Зависимостта между нефт и акции достигна 26-годишен връх

Съотношението между котировките на петрола сорт Brent и индекса Standard & Poor's  500, в началото на януари е 0.97, което е най-високата стойност от 1990 г. насам, пише The Wall Street Journal.

Стойността на индикатора от 1 означава, че петролът и акциите се движат с еднаква динамика в една и съща посока, докато при корелация от минус 1, те се движат в противоположни посоки с равна динамика.

Тази силна зависимост се дължи на факта, че нефтът и акциите реагират предимно на един и същ фактор - опасението, че забавянето на растежа в Китай може да потопи света в рецесия. В допълнение, по-ниските цени на петрола и спадът на цените на акциите отразяват намерението на инвеститорите да се отърват от активи в риск.

Обикновено, високата корелация между нефт и запасите, се наблюдава по време на рецесия. По време на финансовата криза от 2008 г. показателят превиши 0.8.